【Now財經台】高盛下調康師傅(00322)目標價。
高盛估計，康師傅今年飲料及方便麵銷售增長11%和6%，隨著原材料成本回穩，預期今年整體毛利率改善。不過，該行假設康師傅今年仍需就品牌推廣投入更多資源，因此，下調3年每股盈利預測2%至5%，相應下調目標價至15.7元，維持「買入」評級。
此外，針對康師傅官方預期今年純利將達35億元人民幣，收入亦錄得高單位數增長，麥格理有信心相關指引仍有上調空間。
按麥格理估計，康師傅去年連同特別息，全年派息比率達100%。不過，該行維持對集團今年派息比率達168%的預測，若以今年中期派息25億元人民幣推算，股息率將達7厘。
麥格理最新上調康師傅今、明兩年純利預測5%及1.5%，但維持「跑贏大市」評級及目標價18元不變。
